Функция MDURATION в Excel
Синтаксис функции и аргументы
MDURATION(дата_погашения, дата_экспирации, купон, доходность, частота, [базис])
(1) Дата_погашения: Обязательно. Это дата погашения ценной бумаги, когда покупатель приобрел ценную бумагу. Она позже даты выпуска.
(2) Дата_экспирации: Обязательно. Это дата экспирации ценной бумаги, когда она истекает.
(3) Купон: Обязательно. Это годовая процентная ставка по купону ценной бумаги.
(4) Доходность: Обязательно. Это годовая доходность ценной бумаги.
(5) Частота: Обязательно. Это количество выплат по купонам за один год.
- Для ежегодных выплат по купонам частота равна 1;
- Для полугодовых выплат по купонам частота равна 2;
- Для ежеквартальных выплат по купонам частота равна 4;
(5) Базис: Необязательно. Это тип базиса расчета дней. Существует 5 типов:
| Значения | Описание |
| 0 или опущено | США (NASD) 30/360 |
| 1 | Фактический/фактический |
| 2 | Фактический/360 |
| 3 | Фактический/365 |
| 4 | Европейский 30/360 |
Возвращаемое значение
Числовое значение.
Функция MDURATION возвращает модифицированную продолжительность Маколея для ценной бумаги с предполагаемой стоимостью $100.
Примечания по использованию
(1) Значения даты_погашения, дата_экспирации и базис усекаются до целых чисел. Например, если вы введете 1.4 как значение базиса, функция MDURATION автоматически примет его как 1.
(2) Функция MDURATION возвращает ошибку #ЗНАЧ!, если дата_погашения или дата_экспирации не являются допустимыми датами.
(3) Функция MDURATION возвращает ошибку #ЧИСЛО!, если дата погашения не меньше даты экспирации.
(4) Функция MDURATION возвращает ошибку #ЧИСЛО!, если доходность или купон меньше 0.
(5) Частота может быть только одним из этих чисел: 1, 2 или 4. В противном случае функция MDURATION возвращает ошибку #ЧИСЛО!
(6) Функция MDURATION возвращает ошибку #ЧИСЛО!, если базис меньше 0 или больше 4.
Примеры формул
Предположим, что существует облигация с годовой процентной ставкой по купону 8% и полугодовыми выплатами по купонам. Доходность к погашению составляет 10%, дата погашения — 07/01/2017, дата экспирации — 31/12/2018. Эта облигация использует базис расчета дней Фактический/360.
В этом случае вы можете рассчитать модифицированную продолжительность Маколея с помощью одной из следующих формул:
=MDURATION(C2,C3,C4,C5,C6,C7)
=MDURATION(DATE(2017,7,1), DATE(2018,12,31),8%,10%,2,2)
Лучшие инструменты для повышения производительности Office
Kutools для Excel - Помогает вам выделиться из толпы
Kutools для Excel имеет более 300 функций, гарантируя, что то, что вам нужно, находится всего в одном клике...
Office Tab - Включите работу с вкладками в Microsoft Office (включая Excel)
- Одна секунда для переключения между десятками открытых документов!
- Уменьшите сотни кликов мышью каждый день, попрощайтесь с болью в руке от использования мышки.
- Увеличивает вашу продуктивность на 50% при просмотре и редактировании нескольких документов.
- Привносит эффективные вкладки в Office (включая Excel), как в Chrome, Edge и Firefox.